美国证券交易委员会（SEC）已与FTX及Alameda Research的三名前高管达成民事和解，并提交了拟议的最终同意判决，待法院批准。

高管被处以长期禁业处罚

根据SEC公告，三名被告分别为：

• 卡罗琳·埃里森：前Alameda Research首席执行官
• 王嘉尔：前FTX首席技术官
• 尼沙德·辛格：前FTX联合首席工程师

三人均未承认或否认指控，但同意接受以下处罚：

• 永久禁令：禁止违反证券法的反欺诈条款。
• 职业限制：
  • 埃里森被禁止在10年内担任上市公司高管或董事。
  • 王和辛格被禁止在8年内担任公司高管和董事。
• 行为禁令：三人均受到5年的行为禁令，若不当重返证券领域，SEC可迅速采取行动。

欺诈事实：挪用客户资金

SEC指控的核心事实包括：

1. FTX通过虚假宣传（安全平台、强资产保护）从投资者处筹集超18亿美元。
2. FTX秘密给予Alameda特殊待遇，包括豁免风控和几乎无限的信贷额度（由FTX客户存款担保）。
3. 王和辛格编写了允许客户资金从FTX转移至Alameda的软件代码。
4. 埃里森运营Alameda，将这些资金用于交易、风投及向包括山姆·班克曼-弗里德在内的高管发放贷款。

截至2025年12月的处罚状态

• 卡罗琳·埃里森：已转移至居家监禁，预计2026年初获释。
• 王嘉尔与尼沙德·辛格：因与联邦检察官合作，均被判处已服刑期满的刑事刑罚，目前处于监管释放状态。